奧傑塔（Uliana Lopatkina 飾）是一位美麗的公主，一場意外中，她不幸的被邪惡的魔王羅特巴爾特變成了一隻天鵝。王子齊格弗裏德在成人儀式中看到了變成天鵝的奧傑塔，於是追隨着她的身影來到了湖畔，奧傑塔以天鵝的姿態默默向王子傾訴着自己的哀怨，王子深深的愛上了奧傑塔，他決定要用自己真愛的力量令奧傑塔變回人形。　　齊格弗裏德的生日宴會上，羅特巴特帶着自己的女兒奧吉莉婭前往慶賀，奧吉莉婭有着和奧傑塔一模一樣的樣貌，鬼迷心竅的齊格弗裏德和奧吉莉婭訂下了婚約。很快，王子就知道自己中了惡魔的詭計，他找到了奧傑塔，請求後者的原諒。